Investitori pentru începerea unei afaceri. Unde găsiți investitori și cum? Unde să găsești un investitor pentru o afacere mică, pentru un startup, pentru un proiect? Ajutor de la stat

Articolul a fost scris de un antreprenor cu experiență care are experiență în atragerea de investiții în propriile proiecte inovatoare și startup-uri terțe, colaborând cu companii precum IC Finam, SBAR, Private Capital etc.

În primul rând, o introducere mică, dar foarte importantă:

Găsirea unui investitor dispus să investească bani într-o afacere nouă este atât simplă, cât și dificilă. Vă voi spune mai jos cum să-l găsiți, dar mai întâi vreau să vă întreb: „De ce doriți să atrageți un investitor în propria afacere?”

Nu, nu resping un institut atât de important și util pentru o afacere start-up ca „Investitor”. În cele mai multe cazuri, fără un investitor și atragerea de bani de la terți, o afacere pur și simplu nu poate fi creată și lansată.

Te intreb despre altceva:

„V-au epuizat toate resursele?”
„Afacerea ta are nevoie deloc de un investitor?”

Ești sigur că proiectul tău are nevoie de el? Crezi că un investitor este pură „ciocolată” și mană din rai? gresesti?

Pentru a înțelege mai bine aceste probleme dificile, vă sugerez să citiți mai întâi și fără greș aceste articole:

Articol: „Un startup are întotdeauna nevoie de un investitor cu bani?”
Articol: „Investind într-un startup, ce probleme ar putea fi?”
Articol: „Găsirea unui investitor pentru un startup sau de ce investitorul spune „nu”?

De unde să începi să cauți un investitor pentru o afacere?

Ai nevoie de un investitor pentru a începe o afacere, dar nu știi unde să găsești unul? Să începem cu asta.

În primul rând, vreau să spun cel mai corect și cel mai banal lucru: „Pentru a crea o afacere, un investitor poate fi găsit oriunde.” Pretutindeni. La fiecare pas. Chiar și întinzând mâna, poți simți „umărul puternic al unui prieten” care poate deveni investitor în noul tău proiect.

Prin urmare, pentru cei care caută un investitor pentru o afacere înființată, este mai important să înțeleagă nu unde să caute, ci cum să arate și, cel mai important, cum să convingi o persoană sau un grup de oameni să investească în tine. Afaceri.

Găsirea unui investitor nu este o problemă, problema este să-l faci partener.

Mai jos vom analiza cele mai multe dintre posibilele „locuri” în care poți și ar trebui să cauți un investitor, iar acum voi încerca să-ți concentrez atenția asupra unuia dintre cele mai importante puncte - pregătirea pentru a căuta un viitor investitor.

De mulți ani, circulă pe internet o poveste despre cum cineva a intrat într-un lift și, literalmente, în două minute, vorbind despre proiectul său, a primit aproape milioane de dolari de la un investitor.

Recunosc pe deplin că aceasta este o poveste adevărată. Nu știi niciodată câți oameni săraci și bogați rătăcesc prin lume.

Poate cineva a căzut în asta. Dar în viață totul este mult mai complicat și nu vei putea găsi un investitor „din cutie” fără pregătire.

Pentru a înțelege de ce, te voi întreba: „Ești gata să dai unui străin cele 25.000 de ruble câștigate cu greu. pur și simplu pentru că promite munți de aur”? Cred că nu.

Vei studia oferta, promisiunile etc. De ce atunci mulți dintre cei care caută bani pentru un proiect cred că acești bani pot fi găsiți fără o pregătire atentă?

Pentru a gasi bani seriosi pentru un proiect serios, minimul pe care ar trebui sa il ai la indemana este un plan de afaceri pentru viitorul proiect si prezentarea acestuia cu prevederi privind beneficiile primite de un eventual investitor.

Un plan de afaceri poate fi înlocuit cu un studiu de fezabilitate (studiu de fezabilitate), dar este mai bine să aveți un plan de afaceri complet. Cu toate acestea, atunci investitorul potrivit va cere un astfel de plan de afaceri pentru a-și proteja cât mai mult banii.

După ce a citit pe Wikipedia și a înțeles ce este un business angel, un solicitant de investiții se poate pregăti (prin crearea unui plan de afaceri și prezentare) și poate contacta direct cea mai serioasă organizație din Rusia care ajută la atragerea de bani de la investitorii privați către afaceri - „SBAR” (Comunitatea a Business Angels din Rusia). Există și alte comunități similare, dar vă sfătuiesc să le contactați mai întâi.

Cert este că acum câțiva ani am promovat una dintre invențiile mele prin SBAR.

Privind în perspectivă, vreau să spun că proiectul meu nu a primit niciodată investițiile necesare.

Dar comunicarea cu reprezentanții SBAR, managerii săi care pregătesc proiecte pentru sesiunea de investiții și cu acei investitori care au fost găsiți cu ajutorul lor, mi-a limpezit „pentru totdeauna” mintea în ceea ce privește inovația mea.

Și înțelegerea afacerilor inovatoare în general.

Da, nu am primit investiții în proiect cu ajutorul SBAR, dar cunoștințele și experiența pe care le-am dobândit prin promovarea proiectului cu ajutorul lor m-au ajutat să obțin investiții pentru un alt proiect rapid și confortabil. „Nu există prea multe cunoștințe, la fel ca banii.”

Apropo, mi-am propus proiectul Rețelei Naționale a Business Angels „Private Capital” din Moscova. Acolo proiectul meu a fost imediat respins. Dar nu m-am supărat și am continuat căutarea.

Iată ceea ce vă doresc: nu vă pierdeți inima când sunteți respins și continuați să căutați un investitor.) În general, dacă sunteți respins din nou, acest lucru nu înseamnă că proiectul dvs. este rău. Poate că nu va fi revoluționar și nu va schimba lumea, dar cu cât îl împingi mai tare, cu atât ai mai multe șanse să reușești.

De unde și cum să obțineți bani pentru un startup

Acest videoclip explică: Legendarul antreprenor rus de internet Anton Nosik ne împărtășește gândurile și cele mai bune practici despre cum și unde să-ți cauți investitorii și cum să nu faci o greșeală.

Unde găsiți investitori pentru o afacere online?

În zilele noastre, pe internet puteți vedea adesea reclame ca aceasta: „Se caută un investitor într-o afacere mică”. Pe panouri de mesaje, resurse speciale pentru antreprenori și inovatori aspiranți.

De asemenea, puteți profita de această oportunitate și trimite anunțul dvs. Poate așa îți vei găsi investitorul, dar șansele de succes vor fi minime. Cel mai bine este să contactați investitorii direct.

Ce vreau să spun când spun: vizat. Aceasta înseamnă că trebuie să pregătiți, să culegeți o listă a acelor resurse de internet prin care puteți contacta viitorii și adevărații investitori.

Știți de ce este necesar să contactați direct investitorii? Voi încerca să explic pe baza propriei mele experiențe. În urmă cu câțiva ani, am decis să-mi creez propria bază extinsă de resurse unde să pot face publicitate pentru investiții într-un proiect foarte interesant.

Am abordat colectarea datelor cu toată responsabilitatea și în decurs de o lună am adunat tot ce se putea găsi pe RuNet la acel moment. Inclusiv fondurile de investiții străine. Canotaj, după cum se spune, tot ceea ce a atras atenția și abia „se mișca”.

Care a fost rezultatul după ce am trimis propunerea mea către toate aceste fonduri, comunități, centre, parcuri tehnologice etc.?

Zero! Pur și virgin!

Rusia și Ucraina reprezintă primul pas pentru a începe o afacere de succes cu un început ușor și simplu.

Atunci când luați o decizie de achiziție a unei francize, trebuie să consultați recomandările profesionale din această secțiune:

Puteți citi despre cele mai recente știri și tendințe în afacerile de franciză

Știți de la cine am primit răspunsuri „încurajatoare” și oferte de investiții? De la cei care au prestat servicii plătite pentru găsirea de investiții. De exemplu: „Ai un proiect minunat, cu ajutorul nostru vei schimba lumea cu ideea ta... dar mai întâi trebuie să plătim a N-a sumă de bani.” Tot clar?

Nu-ți pierde timpul cu astfel de bătăi de cap. Nu, nu neg că pe astfel de forumuri, forumuri etc. îți poți găsi investitorul. Acest lucru este posibil, dar șansele sunt mici.

Majoritatea „investitorilor” pe astfel de resurse sunt aceia care nu au bani, dar vor să te înșele prostește din bani. Și sunt înșelați. Și cum trișează!

De ce vorbesc totul despre lucruri triste!

Căutați bani pentru un proiect servicii de investiții colective. În opinia mea, astăzi cele mai bune platforme de crowdfunding din Rusia sunt următoarele resurse:

  • boomstarter.ru
  • planeta.ru

Dacă afacerea dvs. este creată pe baza unei idei inovatoare, atunci vă sfătuiesc să contactați Fundația Skolkovo https://community.sk.ru/news/ sau Tehnoparcul „Strogino”. Acestea sunt structuri de stat sau aproape de stat, nu este ușor să intri în ele, dar se poate.

Un exemplu de astfel de „hit” poate fi: Project Corteos și proiect „Pe Veliki”.

Lucrează productiv în Rusia Tur al startup-urilor din Rusia. Acesta este cel mai lung tur al regiunilor realizat de experți de top din instituțiile ruse de dezvoltare, cu participarea fondurilor de risc și a marilor corporații. Poate că afacerea ta sau inovația ta va fi de interes pentru o mare corporație și îi va oferi investiții?

Am dat de curând peste o ofertă de la creatorii serviciului City of Money. City of Money este o platformă online pentru împrumuturi pentru afaceri și investiții. Nu vreau să dau un link, nu l-am folosit eu însumi, îl găsesc și îl caut pe google, dar așa cum se spune pe site-ul lor, aceasta este o platformă în care investitorii și debitorii se pot contacta direct, fără intermediari.

Ei bine, cel mai probabil este să luați bani de la bancă. Fie în cadrul unui program de asistență pentru start-up, de exemplu de la Sberbank, fie sub forma unui împrumut de consum. Mulți antreprenori aspiranți au început astfel. Au luat bani de la bancă sub formă de împrumut de consum și și-au început propria afacere. Mulți oameni au reușit.

Principalul lucru este să găsești un investitor

Acest videoclip explică: Un interviu cu creatorul legendarului magazin online Ozon, Alexander Egorov, în care vorbește despre dificultățile de a găsi investiții și relațiile dificile cu investitorii care au dus la vânzarea afacerii.

Investitori pentru afaceri în Moscova

Reclame precum: „Se caută investitori pentru a dezvolta o afacere la Moscova” sau: „Se caută un investitor pentru o afacere în Ucraina”, în opinia mea, sunt incorecte.

În primul caz, nu este deosebit de important pentru investitorul în care se află afacerea creată pe baza unei tehnologii sau idei revoluționare, iar în al doilea, nu are sens să cauți un investitor în Ucraina în timpul nostru (evenimente politice cunoscute) . Ce investitor serios ar investi bani într-o afacere care operează într-o țară cu o economie în declin?

Să ne concentrăm pe găsirea unui investitor la Moscova. Eu personal nu aș face nicio distincție în ceea ce privește locația geografică a investitorului, dar dacă aș face-o, aș apela la resurse precum „Clubul managerilor – E-executiv”. Stii de ce? Da, pentru că 90% dintre cei care se amestecă acolo sunt manageri de la Moscova care au bani.

Mai mult, sunt mulți manageri cu bani care sunt deja „copți” pentru propria lor afacere. Înțelegi? Există bani, există dorința de a crea o afacere, există experiență, dar nu există timp pentru a te dedica pe deplin unei noi afaceri.

Nu toată lumea este pregătită să părăsească postul de director general al unei companii petroliere, chiar și de dragul propriei afaceri. Ieșire: găsește un generator de idei cu capul întâi, investește bani în el, în echipa sa și în ideea lui și toată lumea va fi în ciocolată.

Aceasta este educațională: strategie pentru startup-uri

Acest videoclip explică: Un discurs foarte interesant și original al lui Yuri Lifshits, care poate fi intitulat cu umor: „Un startup nu este toată viața.” Yuri spune cum să organizezi și să construiești corect o strategie de pornire care va fi cheia succesului tău.

Un investitor caută proiecte de afaceri și... nu găsește unul potrivit

90% dintre proiectele noi de creare de afaceri nu primesc investiții pentru că de vină este inițiatorul afacerii. Principala lui vină este că fie subliniază incorect planul de afaceri pentru investitor, fie creează incorect prezentarea proiectului.

Aici trebuie să înțelegeți cel mai important lucru - cum consideră investitorul aplicațiile.

În 95 de cazuri din 100, investitorul vede doar principalii indicatori furnizați de inițiatorul proiectului:

  • dacă este mulțumit de performanța financiară a proiectului;
  • perioada de rambursare a proiectului;
  • riscurile proiectului;
  • și opțiuni pentru ieșirea din proiect.

Investitorul va citi și va lua în considerare indicatorii rămași doar atunci când este interesat de punctele pe care le-am enumerat mai sus. Mulți oameni sunt încă interesați să aibă o echipă de proiect, dar acesta nu este un punct atât de important în opinia mea. Sau mai degrabă important, dar mai târziu.

Vă voi spune cum a fost luat în considerare unul dintre proiectele noastre IC „Finam”. Privind în viitor, voi spune că eu și partenerul meu am trișat puțin când am creat prezentarea. Știind dinainte că vom trimite prezentarea noastră către Finam, ne-am pregătit cu grijă.

După ce am aflat în ce proiecte investește acest fond, respectat în Rusia, am găsit „trăsături” comune inerente proiectului nostru și proiectelor în care fondul a investit deja. Și aceste „trăsături” și trăsături au fost subliniate în mod deosebit în prezentarea lor.

Puteți studia numeroasele experiențe ale altor antreprenori care și-au creat propria afacere de succes în franciză în secțiunea site-ului nostru:

Cel mai de succes și mai informativ caz, potrivit editorilor portalului Russtarup:

Este prezentată o experiență interesantă de creare a unei afaceri în cadrul unui program de franciză

„Focus” a trecut și am fost invitați la o conversație. Am înșelat fondul sau nu? Nu, bineînțeles că nu, doar ne-am făcut prezentarea corect. Ne-a ajutat asta până la urmă? Nu. Finam nu a finanțat proiectul nostru.

Dar am găsit investiții în altă parte și de la alți investitori, spunând că proiectul nostru a primit recenzii foarte bune în Finam.

Acum să vorbim despre cum să elaborăm un plan de afaceri, un exemplu al cărui exemplu va satisface pe toată lumea. Sau, mai degrabă, despre micile trăsături ale unei astfel de compoziții. Ca să spun așa: „Un plan de afaceri pentru un investitor, un exemplu din viața mea.”

Ceea ce scrieți ca: „Proiectul va câștiga până la 100 de milioane de dolari pe an în doi ani” nu interesează în mod deosebit nimănui. În practica mea, orice aplicații de acest tip sunt verificate foarte repede.

Principalul lucru care trebuie subliniat într-un plan de afaceri este să abordați cu atenție și responsabilitate crearea de puncte:

  • ce probleme rezolvă proiectul pentru oameni?
  • riscurile proiectului;
  • opțiuni pentru ieșirea investitorilor din proiect.

Când descrieți riscurile proiectului, trebuie să înțelegeți clar ce riscuri le poate întâmpina propunerea dumneavoastră în timpul implementării sale și în viitor. Inclusiv riscurile competitive și riscurile numite forță majoră.

Când descrieți opțiunile pentru ca un investitor să părăsească un proiect, trebuie să scrieți clar cu ce sunteți de acord în construirea unei relații cu investitorul. Aici trebuie să înțelegeți principalul lucru - un investitor care investește într-un proiect vrea să câștige bani. Face un profit. Se doresc profituri explozive.

Toate celelalte motive care sunt importante pentru tine personal, de exemplu, să creezi o afacere unică, să fii primul în industrie, să-i demonstrezi ceva soției tale... investitorului nu-i pasă deloc.

Prin urmare, el trebuie să înțeleagă clar cum și când își va putea vinde partea din afacerea creată.

Platforma online AngelList este una dintre cele mai mari platforme din lume pentru atragerea de investiții în startup-uri. Baza de date include peste 200.000 de companii și 21.000 de investitori, dintre care două treimi sunt business angels. Pe parcursul celor trei ani de existență a proiectului, aproximativ 1.300 de companii, inclusiv servicii și, au atras investiții de peste 200 de milioane de dolari. Am vorbit cu șeful programului de strângere de fonduri AngelList, Ash Fontana, care a vizitat Moscova la invitația IIDF, despre dezvoltarea proiectului și despre ce trebuie să știe un antreprenor atunci când încearcă să atragă atenția investitorilor.

- Cât de mare este diferența dintre investitorii de risc din SUA și din Rusia?

Există un număr mare de investitori în Rusia și cu siguranță o mulțime de capital. Investitorii sunt deja specializați în finanțare în diferite etape. Acest lucru este important atunci când există acceleratori, business angels și fonduri de risc - investitori care pot ajuta compania în fiecare etapă a existenței sale. Desigur, piața nu este încă la fel de dezvoltată ca în SUA, dar imaginea pare că începe să prindă contur.

- Există multe proiecte din Rusia pe AngelList?

Mii. În afara SUA, cea mai mare regiune din punct de vedere al sumei de bani investite pe AngelList este Marea Britanie, de două ori mai mare decât Rusia. Cu toate acestea, Rusia este de două ori mai mare decât orice altă țară europeană de pe AngelList.

-Cum funcționează procesul de listare a startup-urilor pe AngelList?

Oricine poate lista o companie pe AngelList. Nu există niciun test de selecție sau alte cerințe, trebuie doar să completați un profil. Dar pentru a obține bani, trebuie să fii compania pe care o aleg investitorii. Nu avem nicio verificare a antecedentelor, dar facem acest lucru grozav numit „company pitching” - cercetăm proiecte, realizăm interviuri și, dacă considerăm că compania este bună, trimitem investitorilor o scrisoare cu o notă despre asta. Facem asta pentru aproximativ 5-10 startup-uri pe săptămână.

- Cum funcționează moderarea pentru investitori?

Investitorii trebuie să fie acreditați – în SUA, aceasta înseamnă să ai 1 milion de dolari în capital (valoarea imobiliară nu contează) sau 200.000 de dolari în venituri pe parcursul a trei ani. Dacă sunteți considerat un investitor acreditat, puteți vizualiza companii pe AngelList. Și când vă angajați să investiți prin platforma noastră, verificăm din nou acea acreditare și alte câteva detalii. Dacă investiți pentru prima dată, vă oferim instruire pentru a acoperi pașii pe care îi faceți ca investitor pentru prima dată.

- Care sunt cele mai frecvente greșeli pe care le fac antreprenorii care își prezintă proiectul pe AngelList?

Prima greșeală pe care o fac nu este nici măcar profilul, ci momentul creării acestuia. Mulți oameni vorbesc mai întâi cu prietenii și cunoștințele offline, încercând să atragă bani, apoi merg la AngelList - și aceasta este o greșeală. Trebuie să facă totul deodată dacă doresc să atragă atenția investitorilor în cel mai scurt timp posibil.

A doua greșeală este o abordare prea prudentă a dezvăluirii informațiilor. Antreprenorii cred că concurenții vor profita de asta. Este foarte rar ca cineva chiar să fure idei. Dacă ideea ta este bună, va fi dificil de copiat.

A treia greșeală este că antreprenorii nu sunt suficient de specifici. Merită să ne amintim că investitorii se uită la sute de proiecte. Așa că trebuie să definiți imediat în mod clar cum vă diferențiați de ceilalți. Oamenii încep cu expresii generale precum „vom schimba toate piețele” sau „creăm o revoluție”, folosesc cuvinte mândri, dar în schimb ar trebui să scrie „am creat acest obiect, un produs care este nou sau unic din cauza asta și aia. ”

- Ce sfaturi le-ai da antreprenorilor din Rusia?

Arătați că problema pe care o rezolvați este globală și nu specifică Rusiei. Trebuie să găsești modalități de a descrie realizările echipei tale, care să aibă sens pentru investitorii globali. Încercați să explicați meritele echipei la nivel internațional și translabil. Este dificil pentru un investitor american să înțeleagă ce înseamnă „am studiat la Universitatea de Stat din Moscova” în comparație cu Stanford. Știe ce este Stanford, dar nu înțelege ce este MSU. În loc de „Am studiat la o astfel de universitate, am lucrat într-o astfel de companie, toți sunt ruși”, spune mai bine: „Am câștigat olimpiada de matematică de trei ori, am fost unul dintre cei mai buni studenți de la curs. ”

În cele din urmă, încearcă să obții feedback de la colegii tăi americani. Investitorii din alte țări sunt suspicioși față de antreprenorii care nu au reușit să atragă atenția nici în orașul lor natal.

- Recent, pe AngelList poți investi nu doar individual, ci și aderându-te la un pool.

Acum gestionăm manual astfel de tranzacții și nu permitem oricui să preia și să se sindicalizeze. Într-o tranzacție sindicalizată, este important investitorul principal, care trebuie să fie un profesionist și să aibă un istoric bun. Când cei care doresc să creeze un sindicat vin la noi, ei spun cât de mult sunt dispuși să investească în companie, care ar trebui să fie costul finanțării și ce fel de rentabilitate doresc să primească pe acțiune. Apoi, ei scriu despre o pagină de notă despre motivul pentru care doresc să investească în această companie, de ce cred în ea, de ce sindicalizează afacerea și trimit un e-mail urmăritorilor investitorilor de pe AngelList. După ce au primit cereri, ei aleg pe cine să includă în sindicat, care va fi volumul fondurilor care vor fi plasate, apoi distribuie acțiuni, colectează fonduri, pregătesc documente legale și ni le transferă. AngelList creează un fond, toți membrii sindicatului investesc acolo, iar fondul în sine este investit în companie. Așa că gestionăm fondul, menținem toată documentația juridică și fiscală a acestuia.

- Cât de popular este?

A devenit incredibil de popular! Astfel de oferte sunt închise foarte repede - de obicei într-o zi. Unul, pentru câteva sute de mii de dolari, s-a închis într-o oră. Interesant este că oamenii sunt dispuși să ofere finanțare sindicatelor existente pentru tranzacții viitoare; am strâns deja aproximativ 10 milioane de dolari în acest fel și asta în doar cinci săptămâni!

Anterior, a existat o restricție pentru AngelList - un antreprenor putea contacta un investitor numai dacă investitorul însuși îl observa și îi scria. Este asta adevărat acum?

În urmă cu cinci săptămâni au fost modificări ale site-ului, am oferit companiilor posibilitatea de a-și face profilul public, de a-l posta pe Twitter, blog sau altundeva să spună: „Atrag investiții, uită-te la profilul meu pe AngelList și vezi cât de mult am au adunat deja”. Toate acestea sunt acum legale. În ultimele cinci săptămâni, aproximativ 3.000 de companii au profitat de această opțiune. Aceasta este o oportunitate excelentă pentru startup-uri de a atrage noi investitori. De exemplu, companiile care au mulți utilizatori cu bani, să zicem, producători de software pentru medici, le pot scrie acestor oameni și le pot spune „hei, știu că nu ați mai investit până acum. Dar strângem bani, iar tu folosești produsul nostru, așa că investește în noi!” Singurul negativ este că firma trebuie să ne arate că investitorul este acreditat, iar noi vă vom ajuta să aranjam totul în mod corespunzător.

Recent, AngelList permite startup-urilor să caute și angajați. Cum se dezvoltă această parte de recrutare a proiectului?

Este în creștere, deoarece găsirea de oameni pentru afaceri a fost întotdeauna o mare problemă. Din câte știm, peste o sută de oameni își găsesc de lucru – semnează un contract – în fiecare săptămână. Deci acest produs se dezvoltă surprinzător de bine, mai ales având în vedere că funcționează doar de șase luni, am început să-l creăm acum un an, iar întregul proiect este condus în întregime de o singură persoană.

Există o corelație între cât de bine strânge finanțare o companie și cât de populară este în ochii angajaților?

Da, foarte mare! Dacă ești investit și ai un profil bun pe AngelList, vei fi mai atractiv pentru candidați. Pentru că văd că ai strâns bani și cu siguranță îi poți plăti.

- Ce industrii sunt populare pe AngelList?

Avem biotehnologie, crearea de hardware de consum în domeniul asistenței medicale este foarte populară, producția de gadgeturi - de exemplu, dispozitive care vă permit să slăbiți, gadgeturi de fitness. Educația este de asemenea populară. Acestea sunt industriile la care oamenii nu se așteaptă să devină populare, dar o fac.

- Urmărește soarta „absolvenților” tăi - proiecte care au atras deja investiții?

Da, și urmărim câți bani au reușit să strângă mai târziu – acum sunt mai mult de 2,5 miliarde de dolari.

Platforma AngelList în sine a atras o rundă de investiții de 24 de milioane de dolari în septembrie, la ce vor fi folosiți acești bani, care sunt planurile de dezvoltare?

Vom continua să facem ceea ce facem deja - angajăm cei mai buni ingineri și designeri, angajați care lucrează la produsele noastre. În plus, le vom folosi pentru a finanța cheltuielile companiei. La urma urmei, comisioanele pentru atragerea investițiilor nu se vor întoarce curând la noi - primim bani doar atunci când investitorii obțin un profit, și acest lucru este de obicei mulți ani mai târziu, iar între timp avem nevoie de fonduri pentru a plăti cheltuielile și a plăti salariile.

Primim o taxă pentru atragerea de finanțare, adică o cotă de 5-10% din profiturile pe care investitorii le vor primi din investițiile pe AngelList. Acest lucru se aplică numai ofertelor sindicalizate și online. Dacă ați creat un profil de companie pe AngelList, dar apoi ați făcut o tranzacție offline, totul este în regulă, nu revendicăm niciun comision.

-Ai multe clone. Există pe cineva pe care îl puteți numi concurentul dvs.?

Nu ne gândim prea mult la concurenți pentru că ne distrage atenția de la munca noastră. În plus, aceasta este o afacere cu efect de rețea: platforma este utilă companiilor doar dacă sunt mulți investitori pe ea, în timp ce, în același timp, investitorii au nevoie de ea doar dacă sunt multe companii pe ea. Este necesară o masă critică din ambele înainte ca o astfel de platformă să devină utilă. Avem această masă critică și va fi dificil pentru orice altă companie să o atingă.

- Cum se va dezvolta piața de investiții angelice în lume și în Rusia?

Industria devine din ce în ce mai eficientă - cu cât mai multe informații, cu atât investitorii iau decizii mai informate, iar noi ajutăm să se întâmple acest lucru. Devine mai ușor pentru business angels să decidă, deoarece pot compara companiile mai rapid și au mai mult acces la fondatorii lor - prin AngelList, LinkedIn sau Facebook. În același timp, fondurile de risc trebuie să demonstreze că acestea sunt ceea ce au nevoie companiile. Rusia are șanse mari să devină o piață dezvoltată pentru că aici există mult capital, mulți oameni cu experiență în afaceri. În plus, aici sunt mulți oameni cu studii tehnice, ceea ce este un mare avantaj. Așa că mă aștept că vor exista din ce în ce mai multe oferte în Rusia.

Această secțiune este pentru cei care fie sunt gata să investească și caută un obiect pentru investiții profitabile, fie, dimpotrivă, sunt interesați să atragă capital rusesc sau străin. Aici puteți găsi reclame de la investitori privați care sunt gata să investească bani în afaceri, precum și programe de investiții ale companiilor de investitori care oferă, printre altele, finanțare de proiecte. Fondurile de investiții directe și de risc, marii investitori regionali și industriali sunt invitați să contribuie la această secțiune. Atât întreprinderile mici, cât și cele mari vor găsi aici o gamă largă de oportunități de investiții.

Nu contează cine ești: un fond de private equity, un fond de risc, un investitor privat, un business angel, o bancă de investiții sau o companie de management, dacă faci investiții directe și ești gata să oferi finanțare de proiecte, atunci acest portal iti va fi de folos.

Dacă sunteți interesat să vă diversificați portofoliul de investiții, să căutați obiecte noi și profitabile pentru investiții, postați informații despre dvs.: priorități de investiții, volume și direcții de investiții, principii de selectare a proiectelor și companiilor de investiții, modalități de ieșire dintr-un proiect de investiții.

Nu poți doar să postezi informații despre tine, ci și să te abonezi pentru a primi aplicații pentru a atrage investiții. Doar personalizați formularul de căutare în conformitate cu criteriile care vă interesează și primiți periodic cereri de investiții în căsuța dvs. poștală. Vrei să fii mai activ în căutarea țintelor de investiții? Apoi consultați secțiunea „Proiecte de investiții”.

După ce a început o afacere, un antreprenor simte adesea o nevoie urgentă de un aflux de fonduri suplimentare. El poate umple golul financiar contractând un împrumut de la o bancă sau poate încerca să atragă investitori.

A face aceasta din urmă este de obicei mult mai dificil. Cum să găsești un investitor? Ce nuanțe de comunicare cu ei ar trebui să fie luate în considerare? Cum se determină șansele unei întreprinderi de a primi suma dorită de investiție?

Investiții: ce sunt acestea?

Înainte de a vorbi despre modalități de a atrage investiții în afaceri, să facem o scurtă excursie teoretică. Să definim aparatul nostru conceptual. Ce este investiția? Ce soiuri sunt reprezentate astăzi?

În teoria economică modernă, clasificarea investițiilor se realizează pe baza unei varietăți de criterii. Există trei general acceptate în rândul experților: obiectul finanțării, metoda de investiție și strategia de implementare a acestora.

Conform primului criteriu, investițiile sunt împărțite în următoarele tipuri:

  • așa-numitele investiții „reale”;
  • investitii financiare.

Conform criteriului care reflectă modalitatea de finanțare, investițiile se împart în:

  • direct (directiv);
  • "portofoliu"

Conform criteriului strategiei aplicate, investițiile sunt:

  • fara riscuri;
  • moderat;
  • agresiv („aventura”).

Cel mai important lucru pe care un antreprenor ar trebui să-l înțeleagă este că în lumea capitalistă modernă nu există practic investitori „ideologici” care sunt gata să investească pur și simplu într-o afacere bazată pe simpatia personală pentru proiect. Mulți oameni de afaceri, după cum notează experții, dau dovadă de o oarecare naivitate. Ei cred: „Voi găsi un investitor și mă voi îmbogăți imediat”. Dar astfel de gânduri sunt fundamental greșite. În primul rând, cel care va investi în afaceri se va îmbogăți - acestea sunt legile capitalismului.

Cine este el - un investitor?

Subiectele investițiilor în afaceri pot fi o varietate de grupuri de persoane și organizații. Există destul de multe criterii de clasificare aici. Tipurile de subiecte de investiții general acceptate în rândul teoreticienilor economici sunt următoarele:

  • Organizații guvernamentale ruse (fundații, structuri guvernamentale și municipale, întreprinderi de stat);
  • companii private înregistrate în Federația Rusă (LLC, JSC);
  • persoane fizice - cetățeni ai Federației Ruse;
  • organizații guvernamentale străine;
  • firme private straine;
  • persoane care sunt cetăţeni ai altor state.

Unde pot găsi un investitor din aceste categorii? Există multe opțiuni. Cea mai ușoară cale este să parcurgeți portalurile relevante și numeroasele forumuri. Puteți revizui periodic reviste pe teme economice și de afaceri. În textele materialelor și interviurilor care sunt publicate acolo, se găsesc în mod regulat contacte ale unei varietăți de fonduri care oferă sprijin pentru investiții antreprenorilor. O modalitate complet de funcționare este participarea la expoziții și conferințe de afaceri. Reprezentanții diferitelor organizații fac adesea prezentări la ei. Un invitat obișnuit la astfel de întâlniri este un investitor privat. Puteți găsi o oportunitate de a discuta cu el în timpul pauzelor de cafea sau după eveniment. De regulă, astfel de oameni sunt foarte deschiși în comunicare și se angajează ușor în dialog.

Cum să găsești un investitor care să prioritizeze investițiile în companii care operează într-un anumit domeniu (în tehnologii IT, de exemplu)? În acest caz, experții recomandă achiziționarea de reviste din industrie și participarea la conferințe și seminarii la care vorbesc reprezentanți ai companiilor care operează într-un anumit segment.

Oamenii care sunt gata să investească într-o afacere pot acționa fie ca o singură persoană, fie în diverse formate de consolidare cu alții. Cum să găsești un investitor care să fie gata să finanțeze un proiect? Strategia de găsire a unei surse de investiție va depinde de ce tip de flux de numerar avem nevoie. La rândul său, acest lucru este determinat de natura afacerii, zona în care se desfășoară activitatea comercială și o serie de alți factori. Să luăm în considerare aceste nuanțe.

Investiție reală

Investițiile reale înseamnă investiții în diferite tipuri de active. Aceasta poate fi alocarea de fonduri pentru achiziționarea anumitor resurse sau furnizarea acestora către antreprenor în forme gata făcute. Adică, de exemplu, dacă o afacere are nevoie de mașini de procesare, atunci un investitor poate face o investiție „adevărată” prin alocarea de fonduri pentru achiziționarea de echipamente sau oferind unui partener mostre gata făcute de unități.

Investitorii „ideali” pentru proiecte de acest tip sunt fondurile guvernamentale. De ce? După cum spun experții, astfel de organizații tind să țină sub control progresul proiectelor de investiții. Acest lucru este mult mai ușor de făcut dacă subiectul monitorizării este un atu real.

Afacerea ideală care are cele mai mari șanse de a primi o astfel de finanțare este o întreprindere de producție mică sau mijlocie (producătoare de bunuri) care este pe piață de 3-5 ani sau mai mult.

Cum să găsești un investitor „adevărat”? Ce ar putea face o persoană sau o organizație interesată să investească în activele unei companii? Experții recomandă să încercați următoarele tactici:

Arată cum au crescut profiturile de-a lungul anilor și cum strategia de management a companiei a fost îmbunătățită;

Faceți clar că proprietarul companiei este o persoană experimentată și competentă;

Arătați că afacerea este stabilă: există furnizori, se stabilesc vânzări.

De obicei, dacă compania este profitabilă și piața de vânzări este suficient de mare, nu există probleme în găsirea unui investitor dispus să investească în activele „reale” ale antreprenorului.

Investiții financiare

Investițiile financiare înseamnă injectarea de fonduri în acțiuni, acțiuni și alte tipuri de titluri emise de o societate (sau structuri deținute de aceasta sub formă de societăți pe acțiuni, persoane juridice străine, companii offshore etc.).

Investitorii ideali pentru investiții de acest tip sunt fondurile private (ruse și străine). De ce? Spre deosebire de companiile de stat, care sunt foarte conservatoare în atitudinea lor față de componenta speculativă a afacerilor, afacerile private permit destul de mult injecții serioase în valorile mobiliare ale întreprinderilor.

Tipul ideal de companie pentru acest tip de investiție este o organizație mare, federală sau internațională care funcționează de 5 ani sau mai mult. Găsirea unui investitor pentru o afacere mică în cadrul unei astfel de strategii va fi problematică. Cel mai probabil, nivelul general de capitalizare al companiei nu va fi suficient pentru a servi cifra de afaceri a acțiunilor.

Cum să interesezi un investitor financiar? Experții oferă următoarele opțiuni:

Arătați că acțiunile companiei sunt rezistente la tendințele de criză din industrie (pe fundalul titlurilor de valoare ale companiilor concurente);

Povestește despre alți investitori care au investit cu succes în companie;

Convingeți o persoană care ia în considerare posibilitatea de a turna flux financiar într-o afacere că modelul de afaceri este viabil.

Oamenii și organizațiile cu o bună înțelegere a piețelor financiare tind să opereze în orașele mari. Prin urmare, cea mai mare probabilitate de a întâlni astfel de entități și de a găsi un investitor într-una dintre ele este în Sankt Petersburg, Moscova, Kazan și alte centre financiare importante.

Investiții directe

Investiţiile directe sunt înţelese ca injecţii de numerar, al căror obiect este capitalul autorizat al societăţilor comerciale. De regulă, vorbim despre achiziționarea de către o persoană care investește resurse financiare a unui pachet de control, a unei acțiuni de conducere etc. Dacă, să zicem, cetățeanul Ivanov spune: „Am cumpărat afacerea lui Petrov”, atunci aceasta înseamnă că a făcut o acțiune directă. investiții în afacere.

Aceste tipuri de achiziții, în teoria unor economiști, sunt deseori de natură politică (adică au ca scop adesea nu realizarea de profit, ci și creșterea influenței în anumite zone la nivel municipal, raional sau chiar național) . Adesea, notează experții, investițiile directe sunt neprofitabile din punct de vedere financiar.

Investitor ideal: o persoană sau organizație influentă, un oligarh, o personalitate politică majoră (poate fi fie cetățean al Federației Ruse, fie străin). De ce? Acești subiecți ai arenei de afaceri sunt pregătiți pentru faptul că un potențial obiect de investiții nu va aduce profit, ei îl văd ca pe o sursă de creștere a importanței lor în anumite domenii.

Afacere ideală: întreprindere care formează oraș, proiect IT de scară federală sau internațională (de exemplu, o rețea socială, o companie antivirus cu un produs puternic etc.).

Cum să găsești investitori pentru o afacere care sunt gata, precum cetățeanul Ivanov, să o cumpere? Lucrul grozav este că cel mai probabil nu va trebui să faceți acest lucru în acest caz. Dacă proiectul merită investiția, investitorul va veni el însuși. Mulți experți cred că da, și probabil că putem fi de acord cu acest lucru.

Investiții de portofoliu

Când cetățeanul Ivanov spune: „Am investit în afacerea lui Petrov” (ceea ce pare destul de contrastant cu „declarația” lui anterioară), aceasta înseamnă că a făcut o investiție de portofoliu. Acest tip de operațiune înseamnă transferul de fonduri în favoarea activelor afacerii cu scopul ulterior de a primi venituri la creșterea capitalizării (venitul companiei).

Exemplu. Compania lui Petrov are o capitalizare de 1 milion de ruble. Cetăţeanul Ivanov a venit şi i-a oferit antreprenorului o afacere. Compania lui Petrov primește 200 de mii de ruble de investiții în schimbul unui pachet de 20 la sută din companie. Antreprenorul este de acord. Afacerea se dovedește a fi de succes, iar un an mai târziu, compania lui Petrov crește la 2 milioane de ruble. Ivanov, după cum ne amintim, după ce a investit 200 de mii, a primit o cotă de 20%. Care este acum egal cu 400 de mii de ruble.

Cea mai interesantă întrebare privind investițiile de portofoliu este următoarea: cum să determinăm însăși cota pe care antreprenorul o va ceda investitorului? Nu există un răspuns clar la aceasta, dar experții experimentați recomandă să urmați aceste principii:

În orice caz, păstrați pachetul de control;

Oferiți un procent din deținerea afacerii, evaluând volumul probabil al rundelor ulterioare de investiții (dacă există alți investitori în viitor, ar trebui să li se aloce și o „rezervă” de participare la capitaluri proprii).

Investiții fără riscuri

Acest tip de investiție are ca scop extragerea unui profit practic garantat (de obicei mic). Acest tip de investiție este comparabil (și în cea mai mare parte foarte asemănător) cu un depozit bancar, când investitorul, după ce a investit bani pentru o anumită perioadă, îi returnează cu dobândă. Din punct de vedere juridic, relațiile dintre un investitor și antreprenori în cadrul tranzacțiilor de acest tip se formalizează, de regulă, sub formă de contracte de împrumut sau de cumpărare de obligațiuni.

Care este subiectul ideal pentru investiții fără risc? Acesta este un fond de stat, o mare corporație. De ce? Pentru ambele, stabilitatea este foarte importantă. Rentabilitatea este pe locul doi.

Afacere ideală: o mare corporație publică sau privată cu o capitalizare foarte mare (permițându-i să deservească obligațiuni și împrumuturi).

Cum să interesezi un investitor? Experții cred că acest lucru este posibil:

Prin publicarea situatiilor financiare intr-o maniera extrem de transparenta;

Afișarea rezultatelor reale de performanță (acoperire pe piață, evaluări etc.);

Convingeți sustenabilitatea modelului de afaceri.

Investiție moderată

Principalul criteriu aici este absența garantată a pierderilor pentru investitor, indiferent de modul în care decurge afacerea, dar cu o probabilitate suficient de mare de a extrage profituri mai mari decât în ​​cazul primului tip de strategie.

Exemplu. Ivanov îi spune lui Petrov că este gata să investească în afacerea sa. Conditiile sunt urmatoarele: durata contractului este de trei ani, iar daca in acest timp firma creste, investitorul va primi un profit proportional cu majorarea capitalizarii. Dacă afacerea devine negativă, antreprenorul returnează suma investiției fără profit. Să presupunem că Ivanov a investit 1 milion de ruble, în timp ce compania lui Petrov a avut o capitalizare de 10 milioane. Opțiunea 1: după trei ani compania a crescut la 15 milioane. Ivanov va primi astfel 1,5 milioane de ruble. Opțiunea a doua: în trei ani compania

Petrova pierde 30% din capitalizare. Ivanov, în conformitate cu acordul, primește înapoi 1 milion investit fără plăți suplimentare. Din punct de vedere juridic, relația dintre un antreprenor și un investitor poate fi oficializată sub forma unui contract de opțiune pentru cumpărarea și vânzarea de acțiuni. Adică Ivanov, în momentul semnării unui acord cu Petrov, cumpără de la acesta titluri de valoare și primește o opțiune - dreptul de a le vinde - la prețul care va fi peste trei ani.

Această strategie ajută foarte bine la rezolvarea întrebării „cum să găsești un investitor pentru producție”. De regulă, extinderea capacității unei fabrici sau fabrici înseamnă că antreprenorul și-a găsit câteva piețe noi. Prin urmare, există o mare probabilitate ca investitorul să dorească să finanțeze o creștere a volumului producției de bunuri pentru care se așteaptă să crească cererea. Datorită tiparelor similare, folosind această strategie, puteți găsi un investitor pentru construcții. Care, după ce a văzut perspectivele dezvoltării de noi piețe, poate decide să finanțeze construcția de noi instalații, cu cerere comercială.

Investitori ideali: fonduri private, persoane fizice (ruși și străini).

Afacere ideală: întreprindere mică și mijlocie, companie de servicii, unitate de catering, care funcționează pe piață timp de 1-2 ani sau mai mult.

Cum să atragi un investitor? Potrivit experților, iată ce ar trebui să faceți:

Arătați dinamica creșterii profitului și, nu mai puțin important, în combinație cu valoarea costurilor;

Faceți clar pe ce principii funcționează modelul de afaceri și cât de durabil este acesta;

Arătați că nimic nu împiedică compania să se dezvolte (piața de vânzări este suficient de mare, nu există tendințe de criză etc.).

Investiții de risc

Acest tip de investiție implică cele mai mari riscuri pentru investitor, dar conține posibilitatea de a primi profituri foarte mari. Relația dintre antreprenor și entitatea care investește fonduri permite o neprofitabilitate de 100% pe baza rezultatelor de a face afaceri. Cu toate acestea, profitul investitorului se poate ridica la sute sau chiar mii de procente.

Exemplu. Petrov a dezvoltat o tehnologie pentru producerea de șosete fără uzură folosind nanotehnologie și l-a invitat pe Ivanov să investească 10 milioane de ruble. în producția lor industrială. El a fost de acord. Conform înțelegerii dintre omul de afaceri și investitor, al doilea a primit 80% din acțiunile companiei și a păstrat această cotă indiferent de succesul companiei.

Opțiunea 1: întreaga lume a început să cumpere șosetele inovatoare Petrov. În trei ani, capitalizarea companiei a crescut la 10 miliarde de dolari. 8 dintre care acum îi aparțin lui Ivanov. Opțiunea a doua: șosetele inovatoare de la Petrov s-au dovedit a fi nerevendicate. Pierderea companiei s-a ridicat la 7 milioane de ruble. Ivanov rămâne în cele din urmă proprietarul unei acțiuni estimate la 80% din capitalul rămas al companiei, adică active în valoare de 2,4 milioane, și nu are pretenții împotriva Petrov.

Desigur, povestea de mai sus este mai mult ficțiune decât realitate. Piața de risc este un loc în care găsirea de investitori pentru o afacere este incredibil de dificilă. De regulă, fondurile și persoanele care preferă o strategie de investiții agresive aleg 1-2 proiecte antreprenoriale din 100. După ce au selectat 10-15, se așteaptă (și, după cum cred mulți experți, nu în mod nerezonabil) la falimentul a 7-8 dintre ele. , adică mai mult jumătate. Și numai datorită succesului altor companii își recuperează cheltuielile și obțin profit.

O afacere ideală pentru acest tip de investiție: un startup, o organizație mică care tocmai a intrat pe piață sau este pe cale să o facă. Strategia de risc este una dintre cele mai bune modalități de a găsi un investitor pentru a începe o afacere, în ciuda dificultăților descrise mai sus. Principalul lucru aici este să nu încetezi să cauți, să oferi, să acționezi. Și apoi compania va avea șansa de a intra în aceleași 1-2 procente de „elite”.

Investitori ideali de risc: organizații private (inclusiv cele specializate în acest tip de investiții), persoane fizice. Interesant este că aceasta poate include și unele fonduri guvernamentale. În special, cele care vizează sprijinirea inovației. Astfel, agențiile guvernamentale devin treptat locul în care este foarte posibil chiar și pentru un antreprenor începător să găsească un investitor.

Cum să atragi finanțare? Experții recomandă următoarele tactici:

Spune-i investitorului în detaliu despre piața țintă, despre cine va cumpăra cu siguranță produsul inovator;

Faceți clar de ce produsul sau serviciul promovat este mai bun decât soluțiile de la concurenți;

Povestește-ne despre succesul promovării unui produs similar (dacă există astfel de precedente) pe alte piețe.

Atragerea investițiilor: instrumente

Cum se realizează în practică interacțiunea dintre antreprenori și investitori? Experții identifică următoarele mecanisme principale.

1. Comunicare personală cu investitorul

Cele mai multe fonduri au birouri și, împreună cu ele - structuri responsabile de „primirea personală” a antreprenorilor, unde experții stau și evaluează perspectivele afacerilor ai căror proprietari vin în căutarea investițiilor. Mulți economiști consideră că această metodă de căutare a investitorilor este una dintre cele mai eficiente. Cel puțin datorită faptului că propunerea va fi garantată a fi luată în considerare. Dacă un antreprenor alege o strategie de vizite personale la fundații, atunci este mai bine pentru el să se mute temporar într-un oraș mare unde există multe astfel de organizații (dacă nu locuiește el însuși într-o astfel de localitate). Găsirea unui investitor la Moscova este mult mai ușor decât în ​​regiunile îndepărtate.

2. Comunicare la distanță (corespondență, apeluri telefonice, Skype)

De regulă, această metodă de interacțiune este relevantă pentru cazurile în care un antreprenor locuiește într-o țară și un investitor locuiește în alta (sau sunt despărțiți de distanțe semnificative). Unul dintre avantajele acestei metode este capacitatea de a interacționa simultan cu mai multe fonduri din diferite state și orașe. Puteți rezolva problema cum să găsiți un investitor la Moscova și, în același timp, să comunicați cu companii din SUA și Singapore. În acest caz, șansele de a atrage finanțare cresc semnificativ.

3. Adresele publice ale antreprenorului

Există o variantă în care un om de afaceri nu vizitează nicio structură anume, ci se adresează întregii comunități de afaceri. Principala „platformă” în care va fi cel mai ușor să găsiți un investitor privat va fi site-ul companiei, blogul personal al fondatorului acesteia sau pagina sa de pe o rețea de socializare. Cea mai populară metodă de interacțiune cu publicul este crowdfundingul, în care absolut oricine poate investi într-o afacere.

Puteți atrage investitori prin mai multe canale simultan. Aceasta este o practică obișnuită pentru oamenii de afaceri de astăzi (în special pentru startup-uri). Principalul lucru este să nu te retragi, să te convingi: „Voi găsi un investitor”. Spre deosebire de bănci, care fie dau un împrumut, fie nu (și apoi trebuie să treacă ceva timp până la următoarea cerere), oamenii care decid să investească în afacerea cuiva se pot răzgândi.

După ce a refuzat un antreprenor astăzi, investitorul s-ar putea răzgândi și să-și dea acordul mâine. Această nuanță, cred experții, este una dintre cele cheie în construirea unei strategii de succes pentru atragerea de fonduri în afaceri. Nu vă gândiți doar cum să găsiți un investitor privat. După cum am spus mai sus, în spațiul capitalist modern există și structuri de stat interesate.

 

Ar putea fi util să citiți: